陸企揮軍歐洲銀行業

工商時報【吳孟翰】 最近幾年，中國企業相繼進軍歐洲的金融服務機構，今年更是在入主歐洲銀行業取得諸多進展。先後有海航與吉利集團相繼成為德意志銀行與盛寶銀行最大股東，近日聯想控股更收購盧森堡銀行近9成股權，為中國目前對歐洲銀行的最大一次進擊。 中國資本的海外收購，早已不侷限於製造業，更跨足各業態的金融行業。中國企業先是進攻發展中國家的銀行，接著揮軍歐洲金融服務機構，在今年則是積極入主歐洲銀行業。 華爾街日報報導，近日聯想控股股份有限公司（下稱聯想控股），日前同意向卡達皇室所掌控的Precision Capital SA支付14.8億歐元以取得盧森堡銀行（Banque Internationale a Luxembourg SA，簡稱BIL）89.9％股份，交易給BIL的估值為16億歐元。 中資紛紛搶購歐洲銀行 聯想控股董事長柳傳志表示，未來BIL的總部仍將位於盧森堡，但當前目標是把BIL從盧森堡發展為一家國際品牌。報導稱，聯想正藉助收購盧森堡銀行進軍歐洲銀行業，此次收購亦為中國目前為止對歐洲銀行業最大的一次進擊，依賴金融服務帶動經濟的盧森堡已成為中資銀行在歐洲發展的中樞。 除聯想控股，中國企業今年在歐洲銀行業亦多有作為。今年上半年，中國海航集團不斷增持德意志銀行（Deutsche Bank）股份。截至5月，海航已持有德意志銀行20.6億股發行股票中的2.047億股，持股比例達9.92％，擠下貝萊德（BlackRock）5.88％的持股比例，成為德意志銀行第一大股東。 此外，丹麥最大銀行盛寶（Saxo Bank）亦在5月宣布把30％股權賣給中國吉利集團。如獲監管機構批准，這筆交易有望於今年第4季完成財務交割。吉利集團將成為盛寶銀行最大股東，持股比例高於美國私募集團TPG資本（持股29％）以及該銀行執行長Kim Fournais（持股26％）。 據知情人士向英國金融時報透露，吉利尚未開展金融業務，此次收購案，吉利的目標是盛寶金融科技方面的專家，並藉此直接在銀行業建立自己的落腳點，而目前銀行業在中歐均處於高速成長中。吉利的副總裁兼財務長李東輝則稱，吉利希望盛寶能夠幫助該公司發展金融領域，同時擴張在中國的市場。 吸取經驗 出手轉低調 在此之前，中國企業在歐洲金融業作為主要集中在二三線金融服務機構。英國金融時報導，過去中國在歐洲較大規模金融交易案，最終都結局慘澹。例如中國國家開發銀行在2007年以30億美元入股巴克萊（Barclays），後者股價一路狂跌；而中國平安保險公司在2008年以24億美元部分入股比利時銀行保險集團富通（Fortis），富通卻在幾個月後宣告破產。中國買家在歷經多次慘賠後，再次出手就較為低調，而且地域分散，涉及義大利、斯洛伐克、比利時和荷蘭。著名案例諸如復星在2014年斥資15億美元收購葡萄牙保險公司Fidelidade，以及海通證券以4.66億美元收購現在為Novo Banco旗下投行業務的聖靈投資銀行（Banco Espirito Santo de Investimento，簡稱BESI）。 在大舉進軍歐洲之前，中國較大規模的金融交易主要集中在新興發展中國家。例如中國工商銀行在2007年宣布動用56億美元，收購南非最大的銀行南非標準銀行兩成股權，成為該行第一大股東，後又於2011年斥資6億美元收購阿根廷標準銀行80％股權。此外，中國交通銀行亦於去年底完成收購巴西銀行80％股權。